在智能投影的成本結(jié)構(gòu)中，光機(jī)占據(jù)了大約一半以上，其由芯片、光源及鏡頭等元器件部件組成，因此核心供應(yīng)鏈的變化決定了整個產(chǎn)業(yè)的發(fā)展質(zhì)量，而投影技術(shù)的不同也造就了供應(yīng)鏈的差異化方向。

目前，投影市場的主流技術(shù)主要包括DLP、1LCD、3LCD等。在過去的兩年里，DLP和LCD的市場地位發(fā)生了顯著的變化。進(jìn)入2024年，中國芯片廠商海思即將入局LCoS投影技術(shù)，Micro LED技術(shù)也正處于摸索過程，行業(yè)開始醞釀一場新的技術(shù)變革。

1LCD從2022年起成為市場主流技術(shù)

2021年之前，中國智能投影市場以DLP技術(shù)方案為主。根據(jù)洛圖科技（RUNTO）線上監(jiān)測數(shù)據(jù)顯示，2018-2020年，DLP技術(shù)的銷量份額維持在60%以上。

2021年下半年開始，由于DLP芯片供應(yīng)緊缺，以及由此造成的未來恐慌，還有長期以來的微利甚至虧損，大量投影廠商轉(zhuǎn)投LCD，1LCD技術(shù)迎來難得的發(fā)展機(jī)遇。2022年，1LCD技術(shù)方案在線上零售的市場份額反超DLP，達(dá)到六成以上。2023年，隨著京東方等液晶面板廠的深度參與、主流投影品牌的雙線產(chǎn)品布局、封閉式光機(jī)的快速應(yīng)用，1LCD投影的亮度、清晰度等各項(xiàng)性能也獲得大幅度提升，市場地位進(jìn)一步鞏固。

2024年1月，根據(jù)洛圖科技（RUNTO）線上監(jiān)測數(shù)據(jù)，1LCD投影保持漲勢，線上銷量的同比漲幅達(dá)到33%，高于整體智能投影大盤的23%、更高于DLP投影的6%。1LCD在整體智能投影市場的銷量份額達(dá)到67.5%，較2023年1月上漲5.1個百分點(diǎn)，較2023年12月上漲1.9個百分點(diǎn)。

中國智能投影線上市場分技術(shù)銷量結(jié)構(gòu)

數(shù)據(jù)來源：洛圖科技（RUNTO）線上監(jiān)測數(shù)據(jù)，單位：%

全年來看，1LCD技術(shù)將在光效利用率低、亮度等方面繼續(xù)改善。產(chǎn)品亮度有望達(dá)到800-1000流明；分辨率方面，2024年將進(jìn)入1LCD 4K元年；自適應(yīng)功能的準(zhǔn)確度和反應(yīng)速度進(jìn)一步提升，價格則向2500元以上突破。

此外，隨著1LCD技術(shù)的不斷進(jìn)步，2LCD光閥已有企業(yè)在研發(fā)中；中國作為全球最大的液晶顯示制造強(qiáng)國，3LCD光閥也存在攻克的可能性。

反觀DLP技術(shù)方面，受到市場壓力，2023年，DLP技術(shù)的獨(dú)家供應(yīng)商德州儀器（TI）將其入門級芯片上的價格下降了約50%，2024年光閥價格可能繼續(xù)向下壓低。2024年，在1000-2000元的終端市場價格段內(nèi)，DLP和1LCD之間的競爭將變得更直接、更充分。

海思LCoS方案入局激光投影市場

根據(jù)洛圖科技（RUNTO）投影供應(yīng)鏈信息，2024年，國產(chǎn)芯片商海思將推出LCoS投影技術(shù)方案，并在年內(nèi)上市。

此前，LCoS技術(shù)因制造工藝要求較高，良品率難以把控，實(shí)現(xiàn)商業(yè)化量產(chǎn)的主要有日本的索尼和JVC，用于高端投影機(jī)市場，因此滲透率不高。但國內(nèi)產(chǎn)業(yè)界對LCoS技術(shù)一直保持了極高的關(guān)注度和參與度。前幾年，豪威科技、慧新辰、芯視元，再到2023年在由中國電子視像行業(yè)協(xié)會主辦的“LCoS顯示產(chǎn)業(yè)高峰論壇”上大放異彩的的芯鼎微，均宣稱獲得一定突破，但終端市場始終未能掀起“替代潮”或是“應(yīng)用潮”。

直到2024年，海思開始攜1LCoS和3LCoS技術(shù)方案進(jìn)入市場，投影行業(yè)再次燃起熱度，并讓LCoS對DLP的替代存在可能性。

據(jù)悉，海思LCoS技術(shù)方案將在3月初次亮相，首先量產(chǎn)化的將是3LCoS的激光投影，預(yù)計在“雙十一”大促前上市，接下來是1LCoS的激光投影，最快在年貨節(jié)前上市，其終端產(chǎn)品價格直指3LCD 和DLP主流產(chǎn)品的價位段。

Micro LED存在技術(shù)基礎(chǔ)

Micro LED是近短期出現(xiàn)的一項(xiàng)新的投影顯示技術(shù)，早前更多的是應(yīng)用在超大尺寸的顯示屏幕和超小尺寸的AR眼鏡和車載上。

2023年7月，由長虹牽頭的“十四五”國家重點(diǎn)研發(fā)計劃“新型顯示與戰(zhàn)略性電子材料”重點(diǎn)專項(xiàng)“高亮度Micro LED投影顯示關(guān)鍵技術(shù)研究”項(xiàng)目啟動暨實(shí)施方案論證會在綿陽召開。

目前公開的Micro LED投影信息并不多，僅有思坦科技發(fā)布了Micro LED投影儀的制作方法和專利。其很可能是以玻璃基板集成的2-5英寸Micro LED高亮顯示屏為核心。與目前投影產(chǎn)品的發(fā)光原理不同，Micro LED屬于自發(fā)光的技術(shù)，LED芯片直接顯示發(fā)光成像，使得光利用效率將大幅提升，最高可能會達(dá)到90%以上，顯著高于當(dāng)前投影技術(shù)的水平。

洛圖科技（RUNTO）預(yù)測，2024年，中國智能投影市場將有所回暖，銷量回升至620萬臺，同比增長5.7%。而全球投影機(jī)市場將首次突破2000萬臺，同比增長9%以上；長遠(yuǎn)來看，在各應(yīng)用場景的創(chuàng)新開發(fā)，全球各主要銷售區(qū)域的滲透和普及之下，全球投影市場可以樂觀看到5000萬臺量級規(guī)模。

正是基于此，投影作為當(dāng)前主流的顯示路線之一，各項(xiàng)技術(shù)爭相進(jìn)入，并認(rèn)真嘗試商業(yè)化，表現(xiàn)出了相當(dāng)?shù)幕盍�。洛圖科技（RUNTO）IoT供應(yīng)鏈研究總監(jiān)劉定坤認(rèn)為，2024年，LCoS的商業(yè)突破和Micro LED的概念起步，都將對推動投影顯示技術(shù)變革，建設(shè)豐富可控的投影供應(yīng)鏈，以及推高市場容量，發(fā)展全球優(yōu)勢產(chǎn)業(yè)起到積極的作用。